Jamie Dimon, CEO, JP Morgan Chase, Jim Cramer röportajı sırasında, 23 Şubat 2023.
CNBC
dahil olmak üzere büyük ABD bankaları JPMorgan Takibi, Wells Fargo Ve Morgan Stanley Cuma günü, Federal Rezerv’in yıllık stres testini geçtikten sonra üç aylık temettülerini artırmayı planladıklarını söyledi.
New York merkezli bankadan yapılan açıklamada, JPMorgan’ın üçüncü çeyrekten itibaren ödemesini hisse başına 1 dolardan 1,05 dolara çıkarmayı planladığı bildirildi.
JPMorgan CEO’su Jamie Dimon yaptığı açıklamada, “Fed’in 2023 stres testi sonuçları, bankaların – şiddetli şoklara dayansalar bile – dirençli olduklarını ve finansal sistem ve daha geniş ekonomi için bir güç sütunu olarak hizmet etmeye devam ettiklerini gösteriyor.” dedi. “Kurulun amaçlanan temettü artışı, hissedarlarımıza sürdürülebilir ve mütevazı bir şekilde daha yüksek bir sermaye dağıtımını temsil ediyor.”
Çarşamba günü, Fed yıllık tatbikatının sonuçlarını yayınladı ve katılan 23 bankanın tamamının düzenleme engelini aştığını söyledi. Test, sermaye bankalarının geri alımlar ve temettüler yoluyla hissedarlara ne kadar geri dönebileceğini belirler. Bu yılki sınavda bankalar, işsizliğin %10’a çıkması, ticari gayrimenkul değerlerinde %40’lık düşüş ve konut fiyatlarında %38’lik düşüşle “ciddi bir küresel durgunluk” geçirdi.
Testi geçtikten sonra Wells Fargo, temettüsünü hisse başına 30 sentten 35 sente çıkaracağını söyledi ve Morgan Stanley, hisse başına ödemesini hisse başına 77.5 sentten 85 sente çıkaracağını söyledi.
Goldman Sachs, büyük bankalar arasında hisse başına en yüksek artışı açıkladı ve temettüsünü hisse başına 2,50 dolardan 2,75 dolara çıkardı.
Küçük Şehir
Bu arada Citigroup, çeyreklik ödemesini hisse başına 51 sentten 53 sente çıkaracağını söyledi, bu emsalleri arasındaki en küçük artış.
Bunun nedeni muhtemelen, JPMorgan ve Goldman’ın bu hafta daha küçük sermaye tamponlarına izin veren beklenenden daha iyi sonuçlarla analistleri şaşırtmasına rağmen, Citigroup’un stres testinden sonra tamponlarını artıran bankalar arasında yer almasıydı.
Citigroup CEO’su Jane Fraser, şirketinden yaptığı açıklamada, “Stres sermayesi tamponumuzda bir artış görmemeyi açıkça tercih etsek de, bu sonuçlar Citi’nin tüm ekonomik ortamlarda mali dayanıklılığını göstermeye devam ediyor” dedi.
Tüm büyük bankalar, hisse geri alımlarını artırmaya yönelik özel planlarını duyurmaktan geri durdu. Örneğin, JPMorgan ve Morgan Stanley’in her biri, önceden duyurulan geri satın alma planlarını kullanarak hisseleri geri satın alabileceklerini söylediler; Wells Fargo, önümüzdeki yıl içinde “adi hisse senetlerini geri satın alma kapasitesine” sahip olduğunu söyledi.
Analistler, bankaların bu yıl sermaye getiri planlarında muhtemelen daha muhafazakar olacağını söylediler. Bunun nedeni, uluslararası bankacılık düzenlemelerinin nihai hale getirilmesinin, JPMorgan gibi en büyük küresel firmaların sürdürmesi gereken sermaye düzeylerini artırmasının beklenmesidir.
Bankaların sermayeye tutunmalarının başka nedenleri de var: Düzenleyicilerin Mart ayında Silikon Vadisi Bankası’nın çöküşüne tepkisinin bir parçası olarak bölgesel bankalar daha yüksek standartlarda tutulabilir ve potansiyel bir durgunluk, sektör için gelecekteki kredi kayıplarını artırabilir.